近幾年，儲能作為長期發展確定性極強的產業，吸引了大量玩家涌入賽道。數據顯示，僅今年上半年儲能新增注冊企業數量就已超過4萬家，近兩年多以來，儲能產業新增注冊企業數量更是高達15萬余家，截至今年6月，儲能企業總量已接近20萬家。
在如此龐大的基數下，產業競爭的激烈程度可想而知。尤其今年以來，持續且兇猛的“價格戰”正加速產業洗牌進程。在儲能電池價格不斷下探的局面下，業界普遍的共識是，目前大部分二三線廠商幾乎都處于虧損狀態，多數企業很可能熬不過此輪洗牌周期。
與之相反，頭部企業往往預示著產業風向。近日，寧德時代、億緯鋰能、瑞浦蘭鈞、陽光電源、阿特斯、南都電源等儲能企業相繼發布2024年半年報，從這些數據中我們或許能對當下及未來儲能產業的發展趨勢窺知一二。
01
儲能電池出貨保持高增長
根據近期新能源研究機構InfoLink Consulting的統計，寧德時代、億緯鋰能和瑞浦蘭鈞位列上半年全球儲能電芯出貨量排名前三。
從儲能電池出貨量來看，根據各家電池企業半年報披露的數據，億緯鋰能上半年儲能電池出貨量達20.95GWh，同比增長133.18%，實現翻倍以上增長;以儲能電池板塊為第一大業務單元的瑞浦蘭鈞，儲能電池出貨8.6GWh，同比增長45%;寧德時代今年上半年的電池出貨量超200GWh,第一、第二季度分別達到約95GWh和110GWh,儲能電池占比約為20%，由此看來，其上半年儲能電池出貨量超過40GWh。
值得一提的是，以儲能為第二大主營業務的光伏企業阿特斯，今年上半年實現2.6GWh儲能產品出貨，出貨量同比增長達到3309%，即增長了33倍還要多。穩坐國內儲能系統供應商第一把交椅的陽光電源則在業績說明會上補充道，“今年的儲能目標有可能超過年初設定的20GWh。”
儲能產品出貨量的高增長與儲能產業所具備的巨大發展潛力相契合。單從國內來看，據國家工信部發布的數據，今年上半年，我國儲能型鋰電池產量超過110GWh。另據CNESA最新數據，今年上半年，國內新型儲能新增投運裝機規模13.67GW/33.41GWh，功率規模和能量規模同比均增長71%。
02
部分企業儲能板塊營收出現下滑
從儲能板塊的營收情況來看，寧德時代儲能系統營收288.25億元，同比增長3.00%。儲能業務營收占其總營收的比例達到17.28%，且近幾年來，其儲能業務營收占比呈持續增長態勢，儲能已成為其第二大業務。億緯鋰能儲能電池營收同比增長近10%，達到77.74億元。而營收同比增長最高的，要數科陸電子，其儲能業務營收4.63億元，同比增長達到了240.27%。
與此同時，包括陽光電源、南都電源等在內的儲能企業，今年上半年儲能板塊營收則出現了下滑。以陽光電源為例，其最核心的三大主營業務分別是光伏逆變器等電力電子轉換器、儲能系統和新能源投資開發，其中儲能業務營收為78.16億元，同比下降8.30%，儲能是其唯一出現負增長的主營業務。
南都電源則在鋰離子電池系統產品方面實現營收18.20億元，同比下降39.56%。
實際上，儲能企業營收出現下滑與儲能產業的最新趨勢變化幾乎是一致的。一方面，玩家眾多，國內外市場競爭非常激烈，導致產品價格有所下降;另一方面，受原材料價格下跌、庫存高企等因素影響，儲能企業產品售價也隨之下降。
從國內招投標市場來看，儲能招標規模持續高增長，今年上半年招標規模超70GWh，但中標價格持續下探。據CNESA統計，國內新型儲能系統今年上半年中標均價為0.676元/Wh，同比下降了49%，幾乎腰斬。
03
尚未觸及儲能“天花板”，中企海外拿單提速
產品價格不斷下探，“內卷”幾乎成為業界人人掛在嘴邊的話題。在這樣的背景之下，陽光電源卻交出了上半年儲能系統毛利率達40.8%的驚人“答卷”。并表示，“暫時沒有看到儲能天花板，預計未來會保持較高增速。”陽光電源對于儲能前景的樂觀表態，無疑給眾多儲能賽道參與企業注入了一支“強心劑”。
單從價格維度看，儲能電池產品的價格似乎已無限接近甚至低于成本，但結合多家頭部儲能企業的利潤率看，毛利率遠未“一卷到底”，并且海外市場訂單已成為企業提高利潤率的一把“利器”。
毛利率方面，就目前已披露半年報的涉儲企業來看，科陸電子、盛弘股份、寧德時代、億緯鋰能、南都電源等企業，其儲能業務毛利率均在10%以上。阿特斯儲能業務在海內外市場亦有亮眼表現。
科陸電子儲能業務毛利率達到34.13%，同比增長28.72%。并且其在海外市場正從設備商向集成商轉型，近期，其全資子公司CL Energy Storage
Corporation 與智利知名企業 Transelec S.A 的子公司 GEA TRANSMISORA SpA
簽署儲能業務合同，該項目中，科陸電子以系統集成商身份為海外業主客戶提供大規模整站系統集成方案。
盛弘股份儲能相關業務毛利率為30.01%。據了解，盛弘股份主要針對無電地區微網應用而研發的光儲一體機產品，已應用于緬甸、印尼、泰國等國，以及非洲等無電弱電及偏遠地區。
阿特斯儲能公司e-STORAGE在今年上半年新簽了多項海外大型儲能系統合同，僅與加拿大NovaScotiaPower、黑石集團旗下AypaPower公司、南澳大利亞Epic
Energy等簽訂的儲能訂單合計已超1.4GWh。此外，電池中國了解到，截至今年上半年，e-STORAGE在手儲能系統訂單儲備達66GWh。
電池企業方面，今年上半年，寧德時代儲能電池系統毛利率為28.87%，較2023年同期提升了7.55個百分點。億緯鋰能儲能電池毛利率為14.38%。南都電源發布的半年報則顯示，其電力儲能、工業儲能毛利率均實現同比增長。分地區看，南都電源國內儲能系統毛利率24.29%，國外儲能系統毛利率32.22%，國外比國內高出近8個百分點，這在一定程度上表明，海外儲能市場盈利水平要高出國內一截。此外，從產品上看，南都電源鋰離子電池系統產品毛利率達到29.05%。
從出海情況看，我國儲能行業的領軍企業如寧德時代、比亞迪、億緯鋰能、遠景儲能、瑞浦蘭鈞、陽光電源、阿特斯等，在海外拿單的速度正在加快，甚至有媒體夸張表示“拿單拿到手軟”。據機構統計，今年上半年，中國儲能產業鏈企業在海外已斬獲超70GWh儲能訂單，與國內招標訂單規模幾乎平分秋色。
04
儲能市場仍將“大有可為”
實際上，從儲能產業發展趨勢來看，無論國內還是海外市場仍將大有可為。
首先，儲能需求場景多、規模大。伴隨新能源裝機量的提升，配儲比例、時長均在增加，偏遠無電或者缺電地區也為儲能提供了重要的應用場景。
其次，全球范圍內更大規模的儲能需求已開始釋放。中國企業頻簽海外儲能大額訂單，表明全球儲能市場正在發生深刻變化，加速走向理性和成熟，中國的儲能產品在品質、技術、品牌影響力等方面將更具優勢，歐洲、美洲、中東等市場對儲能的需求正大幅增長。
第三，伴隨碳酸鋰價格的持續下行，儲能電芯及系統的降本空間進一步被打開，儲能賽道或仍存在較大的“廝殺”空間。